Банк России

Темпы прироста кредитования населения во всех его сегментах характеризуются в текущем периоде неустойчивостью. Только в малой мере это объясняется фактором сезонности, а в основном связано с изменениями неценовых условий кредитования в результате введения Банком России ограничительных мер и колебаниями рыночных процентных ставок. Это регуляторное давление привело к некоторому охлаждению рынка, но и спрос на кредиты, и «аппетит к риску» остаются на достаточно высоком уровне.

Изменение структуры кредитования населения в России в 2010–2020 гг



Косвенно это подтверждается тем, что наиболее рисковый сегмент — необеспеченные потребительские ссуды (НПС) — продолжает превышать половину совокупного кредитного портфеля домашних хозяйств. На фоне общего замедления динамики кредитного процесса темпы прироста НПС (20,8%) по итогам 2019 г. были выше аналогичного показателя по портфелю ипотечного и жилищного кредитования (ИЖК), который составил 16,9%, и кредитов на приобретение автомобилей — 17,0%. Даже повышение процентных ставок в первом полугодии 2019 г. незначительно отразилось на объемах заимствований в сегменте НПС. Однако введение с 1 октября 2019 г. обязательного расчета показателя долговой нагрузки и макропруденциальных надбавок в зависимости от его диапазона снизило активность банков на рынке НПС. В первые месяцы 2020 г. ситуация не претерпела пока заметных изменений. Тем не менее предоставление НПС продолжает оставаться самым высокодоходным сегментом кредитного рынка.

Структура потребительского кредитования в России, если взять долговременные тенденции, претерпевает ощутимые изменения. В период 2010–2015 гг. заметно повысилась доля НПС (с 49,4 до 58,8%), тогда как ипотека и автокредитование потеряли свои позиции. Основной причиной послужило повышение рыночных процентных ставок вследствие ужесточения денежно-кредитной политики, к изменению которых средне- и долгосрочные ссуды обладают повышенной чувствительностью. Другим негативным фактором выступила резкая девальвация российского рубля в 2014–2015 гг., вызвавшая кризис валютной ипотеки, а также рост цен на автомобили, главным образом зарубежного производства.

После 2015 г. картина потребительского кредитования меняется. Несмотря на рост объемов НПС, их удельный вес понизился до 51,2% на начало 2020 г. Наиболее высокими темпами увеличиваются объемы ссудной задолженности по ипотечным и жилищным кредитам. На начало 2020 г. их доля достигла 43,4% против 33,1% в 2015 г. Продолжается сокращение доли автокредитования, хотя по итогам 2019 г. темпы прироста в этом сегменте, в том числе за счет государственной программы льготного кредитования, составили 17,0%. По данным Комитета автопроизводителей Ассоциации европейского бизнеса, в 2019 г. российский автомобильный рынок сократился на 2,3%, или на 41,1 тыс. проданных автомобилей, по сравнению с 2018 г. Согласно прогнозу, в 2020 г. ожидается дальнейшее падение на 2,1% относительно уровня, достигнутого в 2019 г. Имеются основания полагать, что главной причиной являются низкие темпы прироста реальных располагаемых доходов населения и повышение доли расходов на текущее потребление. Повышенная эластичность спроса на автомобили по отношению к доходам содействует удлинению сроков их эксплуатации.

Связаться с нами